【欧市热点】强劲非农登场，美指暴涨金价重挫油价承压

周五(8月5日)，欧洲交易时段，美国7月非农就业继6月非农暴增29.2万之后，大增25.5万，美元指数自日低大幅反弹，一度触及96.53高位。非美货币全线暴跌，欧元兑美元自日高一度深跌110点，英镑兑美元也继因英国央行降息而暴跌之后进一步下挫，一度跌至7月13日以来的新低。美元的大幅飙升致使跌破101关口的美元兑日元迎来喘息之机，大幅反弹，曾一度收复102关口。欧洲股市全线收涨，受美国7月靓丽非农就业数据影响，美国三大股指全线高开高走。欧洲交易时段，9月NYMEX原油期货价格受美国非农数据强劲提振短线震荡上行触及日高之后，又因美指大举攀升而承压震荡下挫，随着周末的到来油价走势加剧，尾盘或再次出现意外拉升。
★ 【主要市场行情一览】
汇市方面：欧洲交易时段，美国7月非农就业人数连续第二个月大幅增加，在继6月份增加29.2万之后再次大增25.5万，与此同时，美国薪资也意外增加0.3%，，尽管失业率仍然维持在4.9%，这无疑展现出美国经济当前仍然较为强劲，从而致使美联储年内甚至是9月加息的概率大幅上升，美元指数应声跳涨，一度攀升至96.53高位，现报96.26，已自日高回落，涨幅0.51%，日内低位95.55，振幅1.02%。欧元兑美元受美指飙升影响，自日高短线暴跌，一度在美国非农数据公布后下挫110余点，至此已探底回升，收窄跌幅，现报1.1081，跌幅0.43%，至此日内低位1.1047，日高1.1162。英镑兑美元在继英国央行一如预期降息所导致的暴跌之后，再次因美指飙升而大幅下挫，在非农数据公布后自日高附近一度深跌140余点，至此也已探底回升，收窄跌幅，现报1.3067，跌幅0.37%，跌约49点，日内振幅1.18%，至此日内低位1.3022，日内高位1.3176。美指的大幅飙升同样令跌破101关口的美元兑日元迎来喘息之机，美国非农数据公布后，美元兑日元急升，且曾一度上破102关口，现报101.77，涨幅0.57%，日内低位100.89，日内高位102.07。澳元兑美元则在三周高位惨遭狙杀，大幅下挫，抹掉日内涨幅，并录得下跌。美元兑加元在短线跳涨之后，因受国际原油价格下跌影响持续交投于日内高位，现报1.3184，涨幅1.24%，涨约161点，日高1.3201，日低1.3010。

原油方面：欧洲交易时段早期，原油价格早前低位震荡，晚间受美国靓丽就业数据影响，短线小幅上涨，然而随后受美元指数大涨影响，油价承压震荡下挫。美国NYMEX 9月原油期货价格现报41.51美元/桶，跌幅0.98%，震荡加剧，日低41.06美元/桶，日高42.10美元/桶。10月布伦特原油期货价格现报43.85美元/桶，跌幅0.75%，日内低位43.50美元/桶。

贵金属方面：欧洲交易时段，美国连续两个月极度强劲的非农就业数据提升美联储在9月加息的市场预期，大幅推涨美元的同时也重创黄金价格，金价应声重挫，且持续扩大跌幅，一度深跌逾25美元/盎司，12月COMEX黄金期货价格现报1344.40美元/盎司，跌约23美元/盎司，跌幅1.67%，日内低位1342.10美元/盎司，日内高位1371.00美元/盎司。9月COMEX白银期货价格则跌破20美元/盎司关口，现报19.75美元/盎司，跌幅3.38%，至此日内低位19.72美元/盎司，日内高位20.47美元/盎司。

股市方面：上证指数横盘震荡，尾盘未能拉起惨淡收阴，结束连续三日小幅反弹趋势，本周未能站上3000点整数关口。国内股市涨势乏力，没有政策及利好消息支撑，市场信心不足，且板块涨跌轮动过快，场内鲜有在估值上具有绝对优势和吸引力的板块，市场整体疲弱低迷。上证综指周五收盘跌0.19%，下跌5.73点，报2976.70点，本周累计下跌0.09%；深证成指周五收盘跌0.23%，下跌24.22点，报10342.28点，本周累计上涨0.12%；沪深300股指周五收盘涨0.12%，上涨3.82点，报3205.11点，本周累计上涨0.04%；创业板指数周五收盘跌0.97%，下跌20.59点，报2109.06点，本周累计下跌0.63%。美国股市周五(8月5日)全线高开，道琼斯工业平均指数开盘上涨89.65点，涨幅0.49%，报18441.70点；标普500指数开盘上涨6.25点，涨幅0.29%，报2170.50点；纳斯达克指数开盘上涨23.01点，涨幅0.45%，报5189.26点。周五欧洲股市大涨，欧洲泛欧绩优300指数周五收盘上涨0.92%；英国富时100指数周五收盘上涨0.7%；德国DAX指数周五收盘上涨1.3%；法国CAC?40指数周五收盘上涨1.4%；西班牙IBEX指数周五收盘上涨1.9%。

※ 美国7月非农就业专题：

一、美国7月非农就业数据：
美国劳工部周五(8月5日)公布的数据显示，美国7月非农就业人口连续第二个月大升，薪资也攀升，而失业率维持在4.9%，是因许多民众进入劳动力市场寻找工作，显示劳动力市场重新彰显活力，有望在下半年令消费支出保持强劲，且美联储年内加息几率上升。

具体数据显示，美国7月季调后非农就业人口增加25.5万，远超预期值18万，前值从28.7万上修至29.2万；6月增幅由28.7万上修至29.2万，5月增幅由1.1万上修至2.4万，6月和5月两个月合计上修1.8万。7月失业率为4.9%，高于预期值4.8%和前值一致，7月平均每小时工资年率为2.6%，和预期值与前值一致；美国7月平均每小时工资月率为0.3%，高于预期值0.2%和前值0.1%。7月劳动参与率的上升：7月劳动参与率为62.8%，略高于前值62.7%；美国7月平均每周工时为34.5小时，高于预期和前值(两者均为34.4)；U6失业率为9.7%，高于前值9.6%。

美国劳工部指出，7月新增就业人数主要出现在专业化、商业、医疗及金融活动领域，而矿产业就业人数继续下跌；过去三个月，平均新增非农就业人数为19万。

二、机构评论美国7月非农就业报告：
[1]、路透：美国7月季调后非农就业人数增加25.5万，增幅远高于预期值18.0万，且前值从28.7万上修至29.2万；失业率则维稳于4.9%，不过薪资加速上升，暗示美国经济在加速上行，且美联储年内加息几率上升。

[2]、富国银行：美国7月非农就业报告非常强劲，而之前有些时候数据疲弱可能是由于季节性因素。不过我们仍认为，美联储今年将按兵不动：因这样良好的数据会给予美联储信心——其政策不需要迈向另一端(即采取降息措施)；但是全球仍充满太多的不确定性，且市场在期待宽松政策，如果美联储此刻加息，将推升美元，进而损害市场，甚至可能损害经济。

[3]、彭博：美国7月非农就业人数连续第二个月大升，薪资也攀升，而失业率维持在4.9%，是因许多民众进入劳动力市场寻找工作，显示劳动力市场重新彰显活力，有望在下半年令消费支出保持强劲。这一水平的非农增幅已足以令失业率逐渐走低并消除就业市场的松弛，而这是美联储的目标，美联储将利率维持在低点以提振经济增速。与此同时，美国大选临近，强劲的就业数据可能会让民主党人希拉里·克林顿获得竞选的“卖点”。

[4]、房利美公司：美国7月非农就业报告非常强劲，这从劳动力市场这个角度显示，美国经济在朝着美联储想要的方向发展，给美联储在年底前加息提供了支撑。不过，美联储仍在观察全球的发展变化。

[5]、巴克莱：美国7月非农表明就业市场稳固，9月加息有望。

[6]、RBS：稳定的美国失业率令人鼓舞。

[7]、联合投资公司：美国非农就业报告向好，这在一定程度上消除了美国糟糕的二季度GDP数据带来的不利影响。美国7月非农报告真的非常好：就业人数增加幅度大、每周工作时间增加、薪资增速上升，劳动力参与率上升——所有你希望看到的好的方面都在这里。而人们担忧的是：这个数据这么好，会促使美联储在大选进行前偷偷于9月加息吗？我们认为这种想法是错误的，我们仍预计美联储将于12月加息，不过该数据确实好，给美联储9月加息预期起到了“火上浇油”的作用。

[8]、PIMCO首席投资官Mather：美联储采取行动需要比市场更快，美联储不作为的空间在减少，从市场信任的角度而言美联储已经失去可靠性，最大的风险存在于美联储是否会允许通胀过高，当前局势投资者需要更加戒备，年底美联储将达到通胀目标。

[9]、标普：若8月就业报告表现稳固，美联储召开9月会议时应能松一口气，并且或在12月大选结束后加息。

[10]、贝莱德首席投资官Rieder：美国经济要比人们预想的要好，美国非农数据稳健；美联储9月加息几率很低，鉴于美国大选，美国大选前美联储的加息几率很低。

[11]、蒙特利尔银行资本市场：美国7月非农报告强劲，加固了美国经济在改善的观点，尽管该国第二季度GDP增速不佳。这也可能会让市场认为，美国4月和5月非农就业数据疲弱可能是特例，而6月的数据更与美国经济相一致。这加大了美联储近期(未来3-4个月)加息的概率。

[12]、凯投宏观：就业表现支持近期加息，但贸易帐表现或将第二季度GDP增速压破1%水平，12月加息可能更大。

[13]、零对冲金融博客：出乎整条华尔街的意料。非农数据公布前，最乐观的华尔街机构预测都没有预料到7月的非农新增人口能飙升到25.5万人，还有每小时平均工资月率升至0.3%，以及5月与6月的非农数据都获得了上修——几乎全是好消息的非农，无疑将坚定投资者对美联储12月加息（甚至乎9月，当然历史上美联储从来不会在大选前加息）的憧憬与信心。

[14]、三菱东京日联银行：第二季度1.2%的GDP增速让9月份加息可能性排除；现在的重要问题是6-7月份强劲就业局面是否让9月份加息可能性回归，耶伦8月26日在杰克逊霍尔讲话，拭目以待是否会有些指引。经济继续强势前进，尽管有不确定性和地缘政治风险，就跟美联储肯定在创造货币一样，美国经济也肯定在创造就业。

[15]、美银美林：下次加息最可能的时间依然是12月的FOMC会议。“美联储处于非常谨慎的状态”，鉴于数据不稳定以及金融市场动荡，加息最可能的时间依然是12月。12月一直是其采取行动可能性最大的月份，而且依然是。周五公布的就业数据抵消了令人失望的GDP数据，上半年GDP的疲软反映出企业削减非常高水平的库存带来的暂时影响。要预测美联储的决定，就得检查所有（加息）条件；如果经济增长保持在正轨，通胀维持上升，而且市场没有受到大的冲击，那么美联储等待的就是确认这些，然后就加息。9月加息的可能性并没有完全排除，是有可能的。但鉴于市场的波动性，9月份的概率始终比较低。

[16]、“债王”格罗斯：今日公布的数据反映较好的就业增长，预计12月美联储有望加息一次；经济增速增加是因为储户减少储蓄；扣除消费开支的经济处于衰退，债券现在不是资产，而是债务；通胀在未来数年将升至2%-2.5%；美国联邦基金利率必须更高，预计投资者将受到4%的回报率，4%的回报率意味着养老金计划必须做出调整；本人不认为特朗普或希拉里真的会推出实际的经济政策；这是个通胀紧缩的世界；货币政策实际上疲软无用。

※ 原油市场：
1、据俄新社：俄罗斯能源部并未收到来自OPEC或委内瑞拉的召开产油国会议的要求。

2、据华尔街日报：OPEC成员国在9月或重启冻产协议谈判；OPEC官员认为伊朗增产是促使冻产协议谈判启动的积极迹象；沙特支持冻产协议谈判；俄罗斯称未被邀请参与冻产协议谈判。

※ 中国国内：
1、证监会核发13家IPO批文，筹资总额预计不超过50亿元。证监会核准了13家企业的首发申请，其中，上交所6家（安德利、无锡农商、海尔施、国泰民爆、安图生物、无锡宏盛），深交所中小板2家（赫达股份、红墙新材），创业板5家（横河模具、成都深冷、农尚环境、广信感光、同益实业）。本次将有安德利、红墙新材、成都深冷、同益实业等4家公司直接定价发行。上述13家企业的筹资总额预计不超过50亿元。

2、中国人民银行：下一阶段将继续实施稳健的货币政策，保持灵活适度，适时预调微调；增强针对性和有效性；为结构性改革营造中性适度的货币金融环境，做好与供给侧结构性改革相适应的总需求管理。进一步完善调控模式，强化价格型调节和传导机制，疏通货币政策向实体经济的传导渠道；降准释放的流动性越多，本币贬值预期越强。若频繁降准其信号意义较强，容易强化对政策放松的预期；关注政策工具运用中可能产生的资产负债表效应。

3、深交所要求万科自查是否私泄恒大购股信息。深交所就昨日恒大买入万科股票一事向万科发布关注函。深交所关注问题主要为：1、要求万科自查是否私下泄露恒大拥有万科股份权益的信息；2、要求恒大说明是否存在利用不实言论交易万科股票；3、要求恒大说明与万科今年一季度列示的前十大股东是否存在一致行动人关系。万科A发布澄清公告称，（1）本公司不掌握股东持股的即时情况。（2）从未向任何媒体透露中国恒大购买本公司股份的事宜，也从未授权任何人士对外发布相关信息。传闻不属实，公司对于制造虚假消息的行为保留追究法律责任的权利。万科日内还称，不掌握股东持股的即时情况，已于8月5日致函中国恒大希望其能说明有关情况。

4、上交所调整上证50ETF期权持仓限额管理。上交所决定自2016年8月8日起，进一步调整上证50ETF期权持仓限额管理。将单日开仓限额调整为单日买入开仓限额。单日买入开仓限额为总持仓限额的2倍，最大不超过1万张。

※ 欧洲地区：
1、英国央行行长卡尼：只有在适宜的时候才会进一步降息，不希望英国央行的行动对市场造成负面影响，希望其能对家庭以及商业起效。其他一些国家的低利率政策是错误的；人们不应担心信贷供给，现在不是金融危机，将本人称为“经济末世论者”是不公平的。

2、英国央行副行长布罗德本特：对英国央行的刺激举措将产生一定效果抱有信心；英国央行预计抵押贷款利率将下降；英国央行可以比政府更及时的采取行动；英国央行的基准利率可能会进一步下调。

※ 其它：
1、标普：2016年全球公司债违约主体增至107家。根据一份标普公告，年内违约主体又增加两家，一家来自美国，一家来自新兴市场；今年能源和自然资源行业违约主体最多，达到58家；今年违约主体中，美国72家，新兴市场20家，“其他发达国家”9家，?欧洲6家；最主要违约原因包括：未如期偿付本金及/或利息（41家）、折价置换（27家）、申请破产（14家）；去年同期违约主体数量为65家。